La settimana in breve: Azioni in risalita dopo un calo importante, la Cina prende provvedimenti contro il Bitcoin

Notizie dal mondo degli investimenti

Giù e su! Lunedì i prezzi dell’oro hanno guadagnato oltre l'1% dopo il più grande calo settimanale da marzo del 2020, con una domanda in aumento grazie al crollo dei rendimenti obbligazionari americani e a uno stallo nell’impennata del dollaro.

Il prezzo spot dell’oro è cresciuto dell'1,1% raggiungendo quota 1.781,86 $ l’oncia, mentre i future sull’oro negli USA sono saliti dello 0,8% arrivando a 1.782,90 $.

“Vedremo un po' di consolidamento qui e una correzione al rialzo. L’oro deve superare almeno i 1.800 $ e la vera battaglia sarà probabilmente attorno ai 1.820 $”, ha dichiarato Ole Hansen, responsabile della strategia di trading su materie prime per Saxo Bank.

Lunedì le azioni USA sono risalite mentre il mercato cominciava a riprendersi dalle importanti perdite dovute alle nuove proiezioni economiche della Federal Reserve e all’annuncio di un’impennata dei tassi che potrebbe arrivare prima del previsto.

In seguito al sell-off dei titoli azionari della settimana scorsa, il Dow ha perso circa il 3,5%, mentre l'S&P 500 e il Nasdaq sono calati rispettivamente dell'1,9% e dello 0,2%.

Lunedì il Dow ha recuperato quasi l'1,8%, ottenendo il miglior risultato giornaliero dal 5 marzo, mentre il Nasdaq ha ottenuto il risultato peggiore con un guadagno di solo lo 0,8%.

Continuano le montagne russe per il Bitcoin: lunedì, la banca centrale cinese ha dichiarato di aver chiesto ad alcune banche e società del settore pagamenti, tra cui China Construction Bank ed Alipay, di prendere provvedimenti più severi nei confronti del trading con criptovalute.

"Il trading speculativo in valute virtuali turba l’ordine economico e finanziario, moltiplica i rischi di attività criminali come il trasferimento illecito di asset e il riciclaggio di denaro, e mette a rischio il patrimonio delle persone", ha dichiarato in un comunicato la Banca Popolare Cinese.

Dopo l’annuncio cinese in materia di criptovalute, il Bitcoin è sceso a quota 32.350 $, il peggior risultato delle ultime due settimane.

“Se, come penso, la fine della frenesia di acquisto dovesse continuare questa settimana, il Bitcoin ne pagherà le conseguenze”, ha dichiarato Jeffrey Halley, analista di mercato senior per Oanda Asia Pacific Pte.

Altre notizie

Powell sotto torchio🔥: il presidente della Federal Reserve verrà sentito dai legislatori americani, e il segreto di Pulcinella sarà la sua conferma (o meno) per un secondo mandato.

L’incontro avviene dopo l’annuncio da parte della Fed di un aumento dei tassi per il 2023 per via dei crescenti timori legati all’inflazione.

Dollaro sulle montagne russe? Dopo mesi di volatilità decrescente che l'hanno reso quasi immune alla Federal Reserve, il dollaro sembra essere alle prese con una settimana volatile prima della pubblicazione dei dati relativi all’inflazione da parte della Fed, prevista per venerdì.

“Gli attori del mercato guarderanno con interesse se Powell e Williams esprimono timori relativi a un’impennata dell’inflazione. I segnali di una crescente incertezza dell'FOMC riguardo alle previsioni di inflazione sono importanti per le prospettive politiche, e possono sostenere il dollaro americano”, dichiara in una nota di ricerca la Commonwealth Bank of Australia.

Lunedì si è aperto il Qatar Economic Forum: tra i partecipanti, personalità di spicco come Ray Dalio e Michael Bloomberg.

Tema chiave del forum l’economia e la leadership nel mondo post-pandemia.

Opinione

Disastro per l’oro? Forse no. A prima vista, la settimana scorsa è apparsa disastrosa per i metalli preziosi. L’oro ha subito un calo di poco più del 6%, l’argento di circa il 7,6%, il platino del 9,6% e il palladio addirittura dell'11%.

La Federal Reserve sembra determinata a non cambiare rotta in materia di politica economica e non ci sono indicazioni che sia pronta ad autorizzare un aumento dei tassi d’interesse prima del 2023. In poche parole, la politica accomodante che ha adottato fin dall’inizio è rimasta sostanzialmente invariata, il che spiega perché la reazione alla dichiarazione post-meeting sembri in un certo senso esagerata. 

Appare un po' strano che una vaga indicazione della possibilità che la Fed possa iniziare a rastremare prima del previsto venga considerata ‘hawkish' (aggressiva), nonostante il fatto che si tratti di una proiezione a due anni. 

Per questo motivo, la tesi secondo cui i trader corti e i banchi di metalli preziosi avrebbero utilizzato le previsioni ‘aggressive’ sull’ultimo meeting dell'FOMC per manipolare i prezzi al ribasso continua a riscuotere un grande successo!

Michael Burry, il guru del ‘big short’, è tornato a fare previsioni, per così dire. Giovedì scorso, Burry ha pubblicato una serie di Tweet per mettere in guardia gli investitori retail contro perdite “delle dimensioni dei paesi” in seguito al crollo di criptovalute e meme stock.

“L’attenzione mediatica/speculazione non fa altro che attirare il retail prima della madre di tutti i crash”, ha scritto Burry su Twitter prima di cancellare i suoi post (cosa che fa abitualmente). “Quando il cripto crolla da milioni di miliardi, o i meme stock crollano da decine di miliardi, le perdite #MainStreet si avvicineranno alle dimensioni dei paesi. La storia non cambia.”

E infine…

Il 2021 è senza dubbio un anno strano: fuori è estate (forse?) e i produttori di giocattoli sono già in modalità natalizia🎄. Hasbro, Mattel e altri marchi di giocattoli stanno monitorando da vicino gli attuali ritardi di produzione e spedizione in Cina.

Il settore giocattoli è alle prese con una potenziale carenza di prodotti a causa degli attuali ritardi di 2-4 settimane, dovuti in parte al COVID-19 e in parte a problemi nella catena di produzione.

Alla prossima settimana!

Photo credit: Kadellar